Višelančani DeFi: Premošćivanje jaza između blockchaina

Decentralizirane financije (DeFi) revolucionirale su financijski krajolik, nudeći inovativna rješenja poput pozajmljivanja, posuđivanja, trgovanja i 'yield farminga', sve bez potrebe za tradicionalnim posrednicima. Međutim, velika većina DeFi aplikacija djeluje unutar izoliranih blockchain ekosustava. Ta fragmentacija ograničava likvidnost, sužava izbor korisnika i koči cjelokupni rast DeFi prostora. Višelančani DeFi pojavljuje se kao rješenje, omogućujući neometan prijenos imovine i podataka između različitih blockchaina, otključavajući nove mogućnosti za korisnike i programere.

Što je višelančani DeFi?

Višelančani DeFi odnosi se na korištenje DeFi protokola i aplikacija na više blockchain mreža. On olakšava interakciju imovine, podataka i pametnih ugovora između prethodno izoliranih lanaca, stvarajući povezaniji i učinkovitiji DeFi ekosustav. U suštini, on ruši barijere između različitih blockchaina, omogućujući korisnicima pristup širem rasponu prilika i učinkovitije upravljanje svojom imovinom.

Zašto je višelančani DeFi važan?

Važnost višelančanog DeFi-ja proizlazi iz nekoliko ključnih čimbenika:

• Poboljšana likvidnost: Povezivanjem različitih blockchaina, višelančani DeFi objedinjuje likvidnost iz različitih izvora, što dovodi do poboljšanih volumena trgovanja, smanjenog proklizavanja (slippage) i učinkovitijeg otkrivanja cijena.
• Povećan izbor za korisnike: Korisnici dobivaju pristup širem nizu DeFi protokola i aplikacija, neovisno o temeljnom blockchainu. To im omogućuje diversifikaciju portfelja, istraživanje novih investicijskih strategija i optimizaciju povrata.
• Poboljšana učinkovitost: Višelančana rješenja pojednostavljuju proces prijenosa imovine i podataka između blockchaina, smanjujući vrijeme i troškove transakcija u usporedbi s tradicionalnim metodama poput centraliziranih mjenjačnica.
• Inovacije i suradnja: Višelančana interoperabilnost potiče inovacije omogućujući programerima izradu aplikacija koje koriste jedinstvene prednosti različitih blockchaina. Ovo suradničko okruženje potiče stvaranje sofisticiranijih i korisnički prihvatljivijih DeFi rješenja.
• Smanjena zagušenost: Premještanjem aktivnosti na manje zagušene lance, višelančani DeFi može ublažiti zagušenje mreže na popularnim blockchainima poput Ethereuma, što dovodi do nižih transakcijskih naknada i bržeg vremena obrade. Na primjer, korisnici mogu premjestiti imovinu na rješenja za skaliranje sloja 2 (layer-2) izgrađena na Ethereumu, kao što su Polygon ili Arbitrum, kako bi iskoristili niže naknade i brže vrijeme transakcija.

Kako funkcionira višelančani DeFi?

Višelančana funkcionalnost postiže se različitim mehanizmima, od kojih su najčešći:

Blockchain mostovi

Blockchain mostovi su najraširenije rješenje za omogućavanje višelančanih interakcija. Oni djeluju kao kanali, dopuštajući prijenos imovine i podataka između različitih blockchaina. Postoji nekoliko vrsta mostova, od kojih svaka ima svoje prednosti i nedostatke u pogledu sigurnosti, brzine i decentralizacije:

• Centralizirani mostovi: Ovi mostovi se oslanjaju na središnji entitet za čuvanje imovine i provjeru valjanosti transakcija. Iako nude velike brzine prijenosa i relativno niske naknade, ranjivi su na pojedinačne točke kvara i cenzuru.
• Mostovi od povjerenja (Trusted Bridges): Mostovi od povjerenja oslanjaju se na grupu validatora ili skrbnika za osiguranje mosta i obradu transakcija. Ovaj pristup nudi poboljšanu sigurnost u usporedbi s centraliziranim mostovima, ali još uvijek zahtijeva povjerenje u skup validatora.
• Atomske zamjene (Atomic Swaps): Atomske zamjene omogućuju peer-to-peer razmjenu imovine između različitih blockchaina bez potrebe za posrednicima. Koriste kriptografske hash brave i vremenske brave kako bi osigurali da ili obje strane ispune svoje obveze ili se transakcija automatski otkazuje.
• HTLC-ovi (Hashed TimeLock Contracts): HTLC-ovi su specifična vrsta tehnologije atomskih zamjena. Često se koriste kao komponenta u drugim višelančanim rješenjima.
• Releji lakih klijenata (Light Client Relays): Releji lakih klijenata uključuju pokretanje laganih verzija klijenta izvornog lanca na odredišnom lancu, i obrnuto. To omogućuje mostu da neovisno provjeri valjanost transakcija na izvornom lancu, poboljšavajući sigurnost, ali potencijalno povećavajući složenost i latenciju.
• Optimistični mostovi: Optimistični mostovi pretpostavljaju da su transakcije važeće osim ako se ne ospore unutar određenog vremenskog okvira. To omogućuje veće brzine prijenosa, ali se oslanja na mehanizam za rješavanje sporova za rukovanje lažnim transakcijama.

Primjer: Zamislite da želite premjestiti ETH s Ethereum blockchaina na Binance Smart Chain (BSC) kako biste sudjelovali u 'yield farmu' na PancakeSwapu. Mogli biste koristiti most poput Multichaina ili Binance Bridgea. Zaključali biste svoj ETH u pametni ugovor na strani Ethereuma, a most bi izdao odgovarajuću količinu omotanog ETH-a (npr. ETH na BSC-u) na strani BSC-a. Zatim možete koristiti omotani ETH za sudjelovanje na PancakeSwapu.

Omotani tokeni (Wrapped Tokens)

Omotani tokeni su reprezentacije imovine s jednog blockchaina na drugom. Stvaraju se zaključavanjem izvorne imovine u pametni ugovor na izvornom lancu i izdavanjem odgovarajućeg tokena na odredišnom lancu. Omotani tokeni omogućuju korisnicima korištenje imovine s različitih blockchaina unutar jednog ekosustava.

Primjer: Omotani Bitcoin (WBTC) je ERC-20 token koji predstavlja Bitcoin na Ethereum blockchainu. WBTC omogućuje vlasnicima Bitcoina sudjelovanje u DeFi ekosustavu Ethereuma, kao što su platforme za pozajmljivanje i decentralizirane mjenjačnice. Stvarni Bitcoin drži skrbnik, a svaki WBTC token je pokriven 1:1 Bitcoinom.

Protokoli za višelančanu razmjenu poruka

Ovi protokoli omogućuju prijenos proizvoljnih podataka između blockchaina. To omogućuje složenije višelančane interakcije od pukog prijenosa imovine. Aplikacije mogu koristiti višelančanu razmjenu poruka za pokretanje događaja na drugim lancima, izvršavanje funkcija pametnih ugovora i koordinaciju složenih radnih procesa.

Primjer: Chainlinkov protokol za višelančanu interoperabilnost (CCIP) ima za cilj pružiti siguran i pouzdan način za komunikaciju pametnih ugovora preko različitih blockchaina. To bi se moglo koristiti, na primjer, za izradu decentralizirane aplikacije za glasanje gdje se glasovi daju na jednom lancu, a zbrajaju na drugom.

Prednosti višelančanog DeFi-ja

Usvajanje višelančanog DeFi-ja donosi brojne prednosti DeFi ekosustavu i njegovim korisnicima:

• Povećana kapitalna učinkovitost: Višelančani DeFi oslobađa kapital zarobljen unutar izoliranih blockchain ekosustava, omogućujući učinkovitije korištenje imovine.
• Diverzifikacija investicijskih prilika: Korisnici dobivaju pristup širem rasponu DeFi protokola i investicijskih prilika na različitim blockchainima, što im omogućuje diversifikaciju portfelja i optimizaciju povrata.
• Smanjeni transakcijski troškovi i brže vrijeme transakcija: Korištenjem manje zagušenih blockchaina, višelančana rješenja mogu smanjiti troškove transakcija i ubrzati vrijeme transakcija u usporedbi s radom isključivo na lancima s velikim prometom poput Ethereuma.
• Veća fleksibilnost i kontrola: Korisnici imaju veću kontrolu nad svojom imovinom i mogu je neometano premještati između različitih blockchaina na temelju svojih specifičnih potreba i preferencija.
• Poboljšana kompozabilnost: Višelančana interoperabilnost omogućuje stvaranje složenijih i inovativnijih DeFi aplikacija kombiniranjem funkcionalnosti različitih blockchaina.
• Pristup nišnim tržištima: Neki blockchaini specijalizirani su za određena područja, poput privatnosti ili igara. Višelančani DeFi omogućuje korisnicima pristup tim nišnim tržištima bez potrebe za potpunom migracijom svoje imovine. Na primjer, Secret Network se fokusira na pametne ugovore koji čuvaju privatnost, dok se Enjin fokusira na NFT-ove i igre.

Rizici i izazovi višelančanog DeFi-ja

Unatoč potencijalnim prednostima, višelančani DeFi također predstavlja nekoliko rizika i izazova:

• Sigurnosne ranjivosti: Blockchain mostovi su složeni i često uključuju više pametnih ugovora, što ih čini potencijalnim metama za hakere. Zlouporabe višelančanih mostova rezultirale su značajnim gubicima sredstava u prošlosti.
• Rizici pametnih ugovora: Kao i kod svake DeFi aplikacije, višelančani protokoli podložni su greškama i ranjivostima pametnih ugovora.
• Rizici centralizacije: Neka višelančana rješenja oslanjaju se na centralizirane ili pouzdane entitete, što može uvesti pojedinačne točke kvara i cenzuru.
• Regulatorna nesigurnost: Regulatorni okvir za DeFi još uvijek se razvija, a višelančani DeFi može se suočiti s dodatnim regulatornim nadzorom zbog svoje složene prirode i potencijala za prekogranične transakcije.
• Ograničenja skalabilnosti: Neka višelančana rješenja mogu se suočiti s ograničenjima skalabilnosti, posebno pri obradi velikih količina transakcija.
• Složenost i korisničko iskustvo: Snalaženje u višelančanom DeFi krajoliku može biti složeno za korisnike, zahtijevajući od njih razumijevanje različitih blockchaina, mostova i omotanih tokena.

Primjeri višelančanih DeFi projekata

Nekoliko projekata aktivno radi na izgradnji i poboljšanju višelančanog DeFi ekosustava:

• LayerZero: LayerZero je protokol za interoperabilnost dizajniran za laku razmjenu poruka između lanaca. Koristi proročišta (oracles) i releje za provjeru transakcija i olakšavanje višelančane komunikacije.
• Chainlink CCIP (Cross-Chain Interoperability Protocol): CCIP ima za cilj pružiti siguran i pouzdan standard za višelančanu komunikaciju, omogućujući prijenos podataka i tokena između različitih blockchaina.
• Polkadot: Polkadot je višelančana mreža koja omogućuje različitim blockchainima (parachainima) da se povezuju i međusobno komuniciraju.
• Cosmos: Cosmos je decentralizirana mreža neovisnih, paralelnih blockchaina, od kojih svaki pokreću BFT konsenzus algoritmi poput Tenderminta.
• Avalanche: Avalanche je platforma za pokretanje DeFi aplikacija s brzim transakcijama i niskim naknadama. Koristi jedinstveni mehanizam konsenzusa i podržava stvaranje prilagođenih blockchaina.
• Synapse Protocol: Synapse je višelančani protokol za likvidnost koji omogućuje korisnicima premošćivanje imovine između različitih blockchaina i ostvarivanje prinosa pružanjem likvidnosti.
• Multichain (ranije Anyswap): Multichain je višelančani usmjerivački protokol koji podržava širok raspon blockchaina i imovine.

Budućnost višelančanog DeFi-ja

Višelančani DeFi je spreman odigrati ključnu ulogu u budućnosti decentraliziranih financija. Kako DeFi prostor nastavlja rasti i sazrijevati, interoperabilnost će postajati sve važnija za otključavanje punog potencijala blockchain tehnologije. Možemo očekivati daljnji razvoj i usvajanje višelančanih rješenja, što će dovesti do povezanijeg, učinkovitijeg i pristupačnijeg DeFi ekosustava.

Ključni trendovi koje treba pratiti uključuju:

• Povećano usvajanje rješenja za skaliranje sloja 2 (Layer-2): Rješenja sloja 2 izgrađena na Ethereumu, kao što su Polygon i Arbitrum, dobivaju na popularnosti kao način smanjenja transakcijskih naknada i poboljšanja skalabilnosti. Višelančani mostovi igrat će ključnu ulogu u omogućavanju neometanog prijenosa imovine između Ethereuma i ovih mreža sloja 2.
• Razvoj sigurnijih i decentraliziranijih mostova: Tekuća istraživanja i razvoj usmjereni su na stvaranje sigurnijih i decentraliziranijih tehnologija mostova, kao što su releji lakih klijenata i optimistični mostovi.
• Integracija višelančane funkcionalnosti u DeFi protokole: DeFi protokoli sve više integriraju višelančanu funkcionalnost kako bi korisnicima omogućili pristup imovini i prilikama na različitim blockchainima izravno sa svojih platformi.
• Standardizacija višelančanih protokola: U tijeku su napori na standardizaciji kako bi se stvorili zajednički standardi za višelančanu komunikaciju i prijenos imovine, što će poboljšati interoperabilnost i smanjiti fragmentaciju.
• Rast višelančanih aplikacija: Možemo očekivati pojavu novih i inovativnih višelančanih aplikacija koje koriste jedinstvene mogućnosti različitih blockchaina. Na primjer, višelančana platforma za pozajmljivanje mogla bi korisnicima omogućiti posuđivanje imovine na jednom lancu koristeći kolateral s drugog lanca.

Zaključak

Višelančani DeFi predstavlja značajan korak prema povezanijem i učinkovitijem DeFi ekosustavu. Rušenjem barijera između različitih blockchaina, on otključava nove prilike za korisnike, programere i cijeli DeFi prostor. Iako izazovi ostaju, potencijalne prednosti višelančanog DeFi-ja su neosporne. Kako tehnologija sazrijeva i usvajanje raste, višelančana rješenja će nedvojbeno igrati ključnu ulogu u oblikovanju budućnosti decentraliziranih financija, čineći ih pristupačnijima, svestranijima i utjecajnijima na globalnoj razini.